반응형 2차전지12 (21년 09월호) 제이콥 주식 스크리닝 - 이익 연속 성장 + 적정 PER 1. 제이콥 주식 스크리닝 시중에 나와있는 스크리닝 프로그램/사이트에는 원하는 조건이 없는 경우가 많고 자유도가 낮아서 아쉬움이 있었는데, 최근 시간이 생겨서 개인적인 스크리닝 프로그램을 만들어 보았다. 스크리닝 결과는 1달에 1번 정도 업로드 할 예정이며, 9월호 스크리닝 결과는 본 포스팅 하단에 첨부되어 있다. 2. 주식 스크리닝 조건 스크리닝 조건은 그때그때 상황에 따라 달라질 수 있으며, 달라지는 부분이 있으면 포스팅에 간단한 설명을 함께 첨부할 예정이다. 2021년 9월 현재의 경우 여러 섹터에서 Peak-out 우려가 만연하며, 확실한 성장성을 보이는 경우 이미 고밸류로 평가되고 있는 경우가 많다. 때문에, 이 두 가지를 주요한 스크리닝 조건으로 부여하였다. 1) 2021~2022년 (or 최.. 2021. 9. 11. CAGR 30%가 넘는 산업에 기회가 있다 반도체 산업은 꾸준한 수요와 함께 현물가와 CAPEX가 주기성을 띄는 특징이 있다. 메모리 반도체의 CAGR은 15~20% 정도이나, 상승싸이클에서는 30~50% 까지도 성장률이 나오기 때문에 항상 예의주시 해야만 한다. 다만 한 가지 아쉬운 점이 있다면 씨클리컬 특성이 워낙 강하기 때문에 다운싸이클 국면에서는 피하지 않으면 크게 다칠 수 있으며(특히 메모리 반도체 업체와 장비주), 변동성이 크다. 2차전지 양극재 또한 전기차 시장의 개화와 함께 CAGR 30% 넘는 고성장을 기록중이다. 실제로 에코프로비엠의 매출액 성장률을 보면 평균 30% 정도가 나온다는 것을 확인할 수 있다. 전기차 시장은 전세계적인 정책이 바뀌지 않는 이상 2025년 까지는 다운싸이클을 고려하지 않아도 될 정도로 성장이 담보되어있.. 2021. 7. 31. 동진쎄미켐 - 21년 3월 PR 수출액 역대 최대치 경신 동진쎄미켐의 3월 PR 수출액은 역대 최대치를 경신했다. 작년 하반기부터 시안 2공장이 본격적으로 돌아갔기 때문이며, 가동률이 잘 올라오고 있는 것으로 파악된다. 이번에는 분기별로 살펴봤다. 시안 2공장 가동 효과로 YoY 성장률이 71% 정도나 되며, 분기에 70억 정도였던 수출액이 130억 수준으로 올라왔다. 삼성전자의 시안 2공장 1단계 투자 효과 반영의 최대치가 분기 130~150억 정도라고 생각하는데, 이제 그 수준에 도달했다. 시안 2공장 1단계 투자의 경우 5세대 V낸드이기 때문에 증설 Capa 대비 금액이 드라마틱하게 늘어나지는 못했다. 그러나 시안 2공장 2단계 투자는 6세대 V낸드라서 효과가 더 클 예정이며, 장비업체들의 납기일을 바탕으로 추정해보면 3분기부터 시험가동에 들어가서 4분기.. 2021. 5. 2. 대주전자재료, 나노신소재 급락 - 이제는 스토리 보다는 이익에 집중 대주전자재료와 나노신소재는 실리콘 음극재와 CNT 도전재 공급업체라는 이유로 작년 초에 매우 핫했던 주식이다. 당시에는 코로나로 인해 초저금리가 유지되었던 상황인데, 확실히 금리가 낮아지니 Price Dream Ratio 등 스토리가 기업 주가에 매우 큰 영향을 미쳤었다. 모두가 첨가제 첨가제를 외쳤던게 불과 엊그제 같은데, 이제는 정말 조용하다. 그때는 정말 못사서 안달인 사람이 많았는데 이제는 아무도 사려고 하지 않는게 신기하다. 달라진건 하나도 없는데 우리들의 심리만 바뀌었다. 지난 8~9월의 금락과 다르게 최근 대주전자재료와 나노신소재의 주가가 급락한 이유는 국채금리의 상승으로 파악된다. 미국 10년물 국채금리가 올해 1월부로 1%를 돌파하기 시작했는데, 벌써 1.6% 까지 올라왔다. 금리가 올라.. 2021. 3. 8. 신흥에스이씨 - 조금씩 관심을 가져도 될 때 FWD PER 11배라고 하기에는 무리인 것 같다. 전환사채가 총발행주식수의 10% 이상 남아있고, 발행을 안하더라도 주가가 오르면 오를수록 평가손실로 잡히기 때문이다. 이를 감안하면 FWD PER 13~14배 수준이라고 봐야 할 듯.. 부품주는 고부가 가치라고 보기에는 애매한 부분이 많아서 PER 리레이팅이 발생할 이벤트가 많지는 않아보이나, 성장산업이면서 고객사내 MS도 높다보니 비싸다고 보긴 어려울 것 같다. 그래도 투자를 하려고 보면 싸게사는게 관건인데.. FWD 13~14배 보다는 더 싸게.. 아니면 기간조정을 거치고 사는게 맞지 않나 하는 개인적인 생각이 든다. 그래도 긍정적인 리폿이 떴으니, 단기적으로는 반응할 가능성은 있어보인다. 헝가리 공장 증설로 인해 2021년 실적이 1분기부터 계단식.. 2021. 3. 4. 한솔케미칼 - 전고체 배터리 최대 수혜주 (2023년부터 전해질 양산 시작) 전고체 전해질 관련주 - 한솔케미칼, 이수화학 한솔케미칼은 2월 17일에 현대기아차와 공동 출원한 황화물계 고체 전해질 제조 방법이 공개되어 전고체 절해질 관련주로 분류되었으며, 이수화학의 경우 삼성SDI와 함께 전고체 관련 국책과제investment-insight.tistory.com지난 주에 한솔케미칼의 전고체 전해질 관련 특허가 공개되었다. 본 특허의 경우 2019년 8월에 출원을 하였는데, 아직 등록이 완료되지는 않았지만 1년 6개월이 지났기에 강제로 공개 되었다. 그리고 위 특허에 대한 해석 리포트가 금일 KB증권에서 나왔다. 한솔케미칼은 익산 제3 산업단지에 약 3만평 규모의 부지를 계약하였고, 2023년까지 약 1,370억원을 투자한다는 계획이었다. 해당 부지에서 2차전지 소재를 생산할 것이.. 2021. 2. 26. 전고체 전해질 관련주 - 한솔케미칼, 이수화학 한솔케미칼은 2월 17일에 현대기아차와 공동 출원한 황화물계 고체 전해질 제조 방법이 공개되어 전고체 절해질 관련주로 분류되었으며, 이수화학의 경우 삼성SDI와 함께 전고체 관련 국책과제에 참여하고 있으며, 2022~2023년 상업투자를 목적으로 연구개발을 진행중이다. [0011] 본 발명은 상술된 문제점을 해결하기 위해 안출된 것으로, 본 발명의 목적은, 두 개 이상의 황화물계 화합물을 포함함으로써, 고체 전해질의 대기안정성을 향상시키고 유독 가스 발생이 감소되는 황화물계 고체 전해질 제조 방법 및 이로부터 제조된 황화물계 고체 전해질을 제공하는 것이다. [0012] 또한, 본 발명의 목적은, 황화물계 화합물 복합체를 분쇄하여 입도를 균일하게 제공함으로써, 고체 전해질의 계면 저항이 감소되어 대기와 접.. 2021. 2. 21. 연휴기간에 살펴본 스몰캡 기업 3개 간략 리뷰 (에코캡, 한창산업, 에이치케이) 연휴기간에는 스몰캡 기업을 살펴볼 예정 1) 자동차 관련 기업 2) 미래지향적 2차전지 소재 기업 3) 레이저 커팅 관련 기업 시간을 좀 써도 괜찮을만한 기업 3개를 찾았다. 시가총액은 모두 300~400억 수준 소형주는 이익도 주가도 변동성 investment-insight.tistory.com 포트폴리오의 70% 정도가 이미 반도체 관련주로 채워져 있어서, 포트폴리오 다변화 차원에서 연휴기간에 스몰캡 기업 3개를 공부했었다. 1) 자동차 관련 기업 => 에코캡 2) 미래지향적 2차전지 소재 기업 => 한창산업 3) 레이저 커팅 관련 기업 => 에이치케이 워낙 시총이 작은 기업이라 조금이라도 공부를하고 글을 올리고 싶었다. 결과적으로는 당장 매수하고싶은 기업은 없었으며, 간단하게만 리뷰를 남겨보고자 한.. 2021. 2. 15. 2차전지는 화학업체의 밸류업 기회 - 대한유화, 한솔케미칼, 율촌화학, 동진쎄미켐 2차전지는 여러 화학 업체들에게 의미있는 밸류업 기회였다. 1) 2차전지 분리막용 소재 PE/PP 소재 시장에 진출한 대한유화, 2) 2차전지 분리막/음극재 바인더 및 실리콘 음극재 시장에 진출한 한솔케미칼, 3) 중대형 2차전지 파우치 시장에 진출한 율촌화학4) 2차전지 CNT 도전재 시장에 진출한 동진쎄미켐 위 기업들은 모두 20년 연초 대비 주가가 2배에서 3배 이상 상승했다. 분리막 소재, 바인더, 파우치는 대부분 일본 업체가 독과점 하고 있는 분야로써, 국내 배터리 업체들의 성장과 함께 국산화와 이루어지고 있다. 회사별 2차전지 매출액1) 대한유화: 2021년 기준 1,500억 (영업이익 약 700억)2) 한솔케미칼: 2021년 기준 400억 (영업이익 약 300억)3) 율촌화학: -4) 동진쎄.. 2021. 2. 13. 이전 1 2 다음 반응형
